Reestruturação de Dívidas

O que é

Reestruturar dívidas é reorganizar o que a empresa já deve para que o custo financeiro pare de consumir a margem. Na prática, significa sair do rotativo do cartão PJ, do cheque empresarial e da conta garantida usada como giro, trocando esses saldos por operações estruturadas, como capital de giro com garantia ou antecipação de recebíveis.

O objetivo é trocar, e não somar: reduzir o custo da dívida existente sem aumentar o endividamento real. É aqui que atua o Negociador Bancário Executivo.

Como funciona

• 1ª etapa · Análise de risco e de crédito: leitura do SCR da empresa e dos sócios, na ordem: modalidades caras, parcelas e limites, vencidos e garantias já dadas.
• 2ª etapa · Elaboração da proposta: estruturação da troca, comparando o CET atual com o da operação nova, já com IOF, tarifas, custos de quitação e prazo.
• 3ª etapa · Captação de recursos no mercado: encaminhamento às instituições, que analisam e decidem. A Castro Toledo acompanha a formalização e a reorganização do caixa.

Quando faz sentido

• Quando a empresa gera caixa, mas a margem é consumida por juros de rotativo, cheque empresarial ou conta garantida.
• Quando a operação nova tem CET bem abaixo do atual, mesmo depois de IOF e tarifas.
• Quando há garantia a oferecer, como recebíveis ou imóvel.
• Quando a empresa quer alongar e dar previsibilidade às parcelas.

Quando não faz sentido

• Quando a empresa não gera caixa: aí o problema é o modelo de negócio, não a dívida.
• Para cobrir prejuízo recorrente: reestruturar sobre prejuízo só adia a quebra.
• Quando a economia some depois de somar IOF, tarifas e custos de quitação.
• Quando a troca serve para tomar mais crédito e aumentar o endividamento.

Compare antes de decidir

O simulador abaixo compara, com o mesmo saldo e o mesmo prazo, a parcela e os juros de duas taxas que você informar: a que paga hoje e a de uma alternativa. É uma conta matemática, não uma oferta. A troca só compensa se o CET da nova operação, com todos os custos, for menor.

E se a dívida for de pessoa física?

Para consumidores pessoas físicas, a Lei 14.181/2021 (Lei do Superendividamento) alterou o Código de Defesa do Consumidor para prever a prevenção e o tratamento do superendividamento, incluindo a possibilidade de repactuação das dívidas de consumo, preservado o mínimo existencial. Essa lei se aplica a pessoas físicas, não a empresas.

Perguntas frequentes